Ремонт справедливости кредита
Там более Z соблюдением правил по дороге, любезно Кредит жилищного капитала Закон о защите потребителя. Этой осенью банкам придется выполнять новые Кредит жилищного капитала правил раскрытия ФРС было необходимой для выпуска в соответствии с act.The Федеральная резервная система выпустила финальную версию регулирования собственного капитала на 5 июня. Правила были эффективными 7 июня. Однако соблюдение является обязательным до 7 ноября, поскольку Конгресс дал учреждения спустя пять месяцев после завершения начать. Тем не менее, нет времени, как present.This колонка посвящена банкиров самые распространенные вопросы о требованиях этого сложного правила. Вы Необходимо, конечно, проверить регулирования и проконсультироваться с юристом до принятия решений по этим suggestions.Product DesignQ. Это раскрытие регулирования. Означает ли это, что, хотя мы должны предоставить клиентам много Информация о продукции собственного капитала, мы вольны разрабатывать их по своему усмотрению? А. Нету регулирование оставляет много вопросов дизайна для кредиторов и предлагает решения в ряде других областей. В то же время, однако, Он создает три абсолютные ограничения по дизайну: (1) Если вы предлагаете переменной процентной программу, вы должны использовать базовую ставку вне вашего контроля. Информация об этом ставка должна быть общедоступной для широкой публики. Примерами включить прайм-рейт, опубликованной в The Wall Street Journal или ставок на ценные бумаги правительства США. (2) Кредиторы обычно не может прекратить действие этого плана и ускорить баланса до запланированного срока кредита. Есть три исключения: мошенничество или введение в заблуждение клиента; несоблюдение условий погашения, либо действие или бездействие отрицательно сказывается залога. (3) кредиторы не могут в одностороннем порядке изменить любые условия, но незначительный плана справедливости дома, со следующими исключениями: * Вы можете вносить изменения, предусмотренные в договоре, если обе инициирующего события и связанные с этим изменения отражены в частности, в договоре .* Вы можете заменить новый индекс, если исходный индекс становится недоступным. Это зависит от двух условий: исторические колебаний нового должно быть в основном похожи на старый, и она должна производить аналогичные ставки в том, что в силу, когда старый индекс стал недоступным .* Вы можете запретить дальнейший прогресс или уменьшить кредитный лимит в четырех случаях: если стоимость жилья значительно ниже оригинальной оценили значения, если у вас есть веские основания полагать, исходя из доказательств, что имело существенных неблагоприятных изменений в способность клиента погасить задолженность, если клиент по умолчанию на любые материальные обязательства, он согласился под План, или если действия правительства - таких, как сокращение прибыли потолок - либо исключает возможность введения согласованных годовая процентная ставка (APR) или негативно сказывается на приоритете безопасности interest.If вашего банка вы наложить ограничения, основанные на этих четырех ситуаций, вы должны обратить вспять ваши действия, если и когда устранил проблему. Подготовка Раннее DisclosuresQ. Каковы основные требования к раскрытию информации рано? А. Сердце Эта норма, что новые требования клиентов будет предоставлена подробная раскрытия информации и общая брошюра о доме планов по обеспечению равенства, когда это предусмотрено в заявке. Единственными исключениями являются для приложений содержащуюся в журналах или принятых по телефону или через третьи страны. В этих случаях кредитор может доставить почту или раскрытия информации и брошюр для клиента в течение трех рабочих дней после получения application.Q. Ли эти раскрытия информации должны быть в форме, клиент может сохранить? А. Не тогда, когда они предоставляются с приложением. Это означает, что у вас есть возможность просто печатать раскрытия информации по применению форме. Если вы сделаете это, однако, вы должны включать заявление заявляя, что клиенту сделать copy.Q. Должно быть раннее раскрытие представленных в том или ином формате. Да. Вы должны быть уверены, что необходимы определенные условия являются сгруппированы и отделяться от другой информации. Эти условия включают следующее (если они имеются); первых четырех должно предшествовать всем другим: * Клиент должен хранить копии раскрытия .* Любой срок, в течение которого клиент должен применяться для получения описанных условиях. Кроме того, включает заявление, что условия могут измениться. Кроме того, кредитор должен заявить, что клиент имеет право возмещения каких-либо сборов при любых условиях изменений и если, как результат, клиент принимает решение не вступать в плане .* предупреждение о том, что кредитор приобретает залоговое жилье клиента и о том, что клиент могут потерять свои дома, если он по умолчанию .* консультативных, что при определенных обстоятельствах, то кредитор может прекратить действие этого плана и ускорить любые непогашенные остатки, ввести запрет на дальнейшие успехи, снижения кредитного лимита; или в противном случае изменить план, как это предусмотрено в Соглашении о займе .* обсуждения оплаты планом сроки. Это должно включать: длина обратить период и погашение любой период; объяснение того, как минимальная определяется платежей, сроки платежей, и является ли добились лишь минимальные платежи, не выплатит все или основного баланса, а также тот факт, что в плане разрешения конверсия сальдо по срочным loan.You должна также включать, например, основанные на $ 10000 непогашенного остатка и последних годовых, показывающая минимальное периодических платежей, единовременный платеж, а также времени, необходимого для погашения кредита $ 10000 решений только минимальные платежи и воздушный шар, без дополнительных выплат .* Для фиксированной процентной ставкой, в АТР должна быть одна, которая была в силе в течение предыдущих 12 месяцев. Для переменного тарифными планами, историческая таблица удовлетворяет этому Требование .* описания и детализации кредита сборов, сборов кредитора для открытия, использования и сохранить счет. Они могут быть указаны в долларах суммы или в процентах. Вы должны также дать общую оценку доллара Плата, взимаемая от третьих лиц, и предложить клиенту запросить более подробную информацию .* Тот факт, что негативная амортизация может произойти, и что оно увеличивает основной суммы и снижает клиента справедливости .* какие-либо ограничения по количеству и размеру кредитного расширения в течение любого периода времени, и какого-либо минимального остатка или использовать правила, как заявил один доллар суммы .* заявлением о том, что клиент должен обратиться к налоговому консультанту в отношении вычета процентов и charges.Q. Если мы предлагаем разнообразные планы собственного капитала, мы должны иметь отдельное уведомление раскрытия информации о каждой из них? А. Нету банка может выбрать для разработки отдельного плана раскрытие информации по каждому продукту справедливости дома или использовать более общие раскрытия информации, чтобы охватить все them.If вы используете отдельные раскрытия информации, Вы должны сообщить клиентам, что они должны узнать о других options.If вы используете одно общее раскрытие, вы должны сформулировать возможные связи или отношения затрагивающие наличие определенных условий. Например, если вы сообщите клиенту, что ваш заем доступны с определенные планы оплаты, а если возможности клиента, чтобы выбрать эти планы выплат изменяется в зависимости от других условий кредита, эти ограничения должны быть explained.An пример такой взаимосвязи: Скажите Банк предлагает два Планы, одна с пятилетней перспективе и с другими десятилетний срок. Банк разрешает процентные платежи только в соответствии с пятилетним планом, но требует выплаты процентов и основной суммы в рамках десятилетнего плана. Общий раскрытие бы отметить такой difference.Q. Где получить брошюру, которая должна быть выдана? А. Вы можете использовать эту модель брошюры, предусмотренных Федеральным резервным управлением, либо разработать собственный, что является "по существу одинаковое". Если вы хотите использовать версию ФРС, можно получить ограниченное количество экземпляров оригинала из Федерального резервного банка и переиздание их дословно. Можно также переиздание брошюры с ФРС Банк имя и logo.Q. Раскрытие информации, которые выходят на применение формы показаться довольно простым. Но я предвижу трудности при отправке необходимых уведомлений в течение трех дней по телефону, третьей стороной, и приложениями журнала вставить. Это будет область управленческой задачи? А. Несомненно. Вам необходимо иметь систему подготовки и обработки этих заявок. Сотрудники должны быть направлены на сведение их в специальном журнале выявление заявителя, в момент его получения, а также источника заявки. Затем необходимо сгенерировать необходимый раскрытия информации и записи даты, когда они были sent.Q. Мы должны раскрывать обстоятельства, при которых мы можем изменить условия плана и какие изменения могут быть. Они могут стать довольно длительным. Все они должны быть включены в раннее раскрытие? А. NO. Вы можете включить их всех, если вы хотите, если вы делаете, вы должны не группировать их с другими раннего раскрытия информации. Однако, если вы предпочитаете, вы можете просто раскрыть, что заемщик может получить перечень условий, при которых кредитор может принять эти actions.In любом случае, сегрегация раскрытия информации должен заявить, что кредитор имеет право расторгнуть, ускорить, запрещают новые успехи, сокращение кредитной линии, или произвести другие изменения. Вы должны также государственные сборы за termination.Management Подсказка: назначает которых работники имеют право расторгнуть или изменить условия плана. Затем убедитесь, что эти работники понимают правила. Разрешение децентрализованного принятия решений может привести к правовой и клиентов problems.Q отношений. Наш дом Банка линия справедливости можно получить доступ с помощью кредитной карты. Должны ли мы включить новую кредитную карту раннее раскрытие (ABA BJ, июнь, стр. 14) на тех, для нашего плана справедливости домой? А. NO. Федеральная резервная система новых правил кредитных карт специально исключены такие plans.Initial DisclosuresQ. Какая разница между "ранней" Раскрытие и "первых" Раскрытие информации? А. Раннее раскрытие те добавить в настоящих Правилах - те, которые должны быть предоставлены вместе с приложением. Предварительные данные являются основными истинности кредитования раскрытия информации, которая всегда была необходима в момент или до consummation.Q кредита. Ли новые правила влияют на предварительные данные мы должны делать? A. Да. Вы должны включить в первоначальный раскрытия ранних сроков раскрытия информации, которые не дублируют уже требуются первоначальные условия. Кроме того, первоначальное раскрытие информации должно включать в себя полный перечень условий, при которых банк может прекратить или изменить плана, включая, конечно, ограничения, описанные выше. Она не является достаточным сюда, чтобы просто сказать клиенту, что он может получить такой список, в отличие от раннего раскрытия requirements.Loan AgreementQ. Ли регулирование требует изменения наших стандартных кредитных соглашениях? А. Весьма вероятно. Как указывалось выше, вы должен заверить, что это соглашение использует общедоступные индекса вне вашего контроля, что она только допускает досрочное прекращение в обстоятельствах, разрешенных в соответствии с постановлением, и что любые ассигнования на меняющиеся условия излагает конкретно как инициирующего события и вызванных им изменений. Пример второй: для работника предпочтительнее-тарифный план, договор должен предусматривать, что указанные выше ставки будут применяться, если Заемщик занятости кредитором ends.AdvertisingQ. Ли регулирование изменить наши способности для рекламы этих кредитов? А. Да. Правила добавляется новый ", вступая в условиях" в рекламе положений Правил З. "Включения терминов" термины нельзя использовать в рекламе без необходимости раскрывать дополнительную информацию. Для заем, запуск новых терминов все условия, необходимые в начальной раскрытие информации (за исключением залога), а также любые условия оплаты. Вы не можете сделать положительные или негативные высказывания (например, "No Annual Fee") по этим пунктам, без числа, в то же объявление, четко и заметного заявлении следующее: * Любые кредиты плату, которая рассчитывается как процент от кредитного лимита, а также оценку других сборов за открытие этого плана, заявил в качестве единой суммой или диапазон .* любого периодического ставки использовались для расчета финансирования заряд, выраженный в апреле .* максимально годовых, если она является переменной процентной плана. Q. Там были проблемы в прошлом, связанные с рекламой налоговые льготы в заем. Являются ли эти имя? А. Да. Если вы рекламируете, что интерес может быть налоговый вычет, вы должны гарантировать, что объявление не вводить в заблуждение. ФРС предлагает, например, что вы также добавить, что клиенту следует обратиться к налоговому консультанту определить влияние на его или ее собственной circumstances.Q. Есть ли какие-либо другие правила рекламы? А. Да. Если ваша реклама упоминает Горящие начальную скорость, вы должны указать, как долго, что ставки будут действовать и отображение "разумно тока" недисконтированных апреля с равной известности. Если Вы рекламируете минимальный платеж, Вы также должны сообщать о том, что единовременный платеж будет результат от нее, если дело обстоит именно так. Наконец, вы не можете относятся к плану собственного капитала, как "свободные деньги" или любой другой вводящей в заблуждение терминов. Другое IssuesQ. Мы должны вернуть плату для клиентов, которые отступать от условий применения в силу изменений. Что такое участие в обработка этого? А. Вы должны возврат всех сборов, в том числе отчетов о кредитных операциях и оценку обвинениям, если клиент решает не принимать заем, поскольку условия изменились между подачей заявления и завершения. Единственным исключением является если АТР изменилась в соответствии с должным образом раскрываются переменного feature.Q ставки. Третьи стороны, такие как кредитные брокеры, распространять некоторые наши анкеты. Являются ли они повлияли? А. Третьи стороны обязаны предоставить брошюру собственного капитала, а если они их имеют, то кредитор рано раскрытия информации. Однако кредитор не обязан снабжать их либо. Тем не менее, оно, вероятно, является хорошей идеей, чтобы представить по меньшей мере, brochure.Q. После того как мы создали механизм соблюдения этих правил в жизнь, с какими проблемами мы можем столкнуться в пребывание в соответствие? А. Для переменного тарифные планы, одна проблема будет необходимо обновить $ 10000 исторический пример с каждым годом. Это должно показать, как индексировать ставки двинулись бы ежегодно в течение предыдущих 15 лет (а не начало в 1977 году, как это требуется для закрытых регулируемой процентной ставкой). исторический пример должен обновляться каждый год. Вторая проблема обслуживания будет, конечно, необходимо пересмотреть все программы раскрытия когда условия меняются на новые счета или когда вы предлагать новые программы. Когда это происходит, необходимо пересмотреть все шаги, предпринятые собрать первоначальный соблюдение plan.Marc Сильвестр является ожидаем базируется в Эдисон, Нью Джерси. Он имеет опыт в банковском и финансовом секторе и conultant
Статья Источник: Messaggiamo.Com
Related:
» Run Your Car On Water» Recession Relief
» Advanced Automated Forex Trading
» Profit Lance
Вебмастер получить html-код
Добавить эту статью на Вашем сайте прямо сейчас!
Вебмастер представить свои статьи
Не требуется регистрация! Заполните форму и ваша статья в Messaggiamo.Com каталог!
